Статья 185.4. Воспрепятствование осуществлению или незаконное ограничение прав владельцев ценных бумаг

СТ 185.4 УК РФ.

1. Незаконный отказ в созыве или уклонение от созыва общего собрания владельцев ценных
бумаг, незаконный отказ регистрировать для участия в общем собрании владельцев ценных бумаг
лиц, имеющих право на участие в общем собрании, проведение общего собрания владельцев ценных
бумаг при отсутствии необходимого кворума, а равно иное воспрепятствование осуществлению или
незаконное ограничение установленных законодательством Российской Федерации прав владельцев
эмиссионных ценных бумаг либо инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов, если эти
деяния причинили гражданам, организациям или государству крупный ущерб либо сопряжены с
извлечением дохода в крупном размере, -
наказываются штрафом в размере до трехсот тысяч рублей или в размере заработной платы
или иного дохода осужденного за период до двух лет, либо принудительными работами на срок
до двух лет с лишением права занимать определенные должности или заниматься определенной
деятельностью на срок до трех лет или без такового, либо лишением свободы на срок до двух
лет со штрафом в размере до ста тысяч рублей или в размере заработной платы или иного дохода
осужденного за период до одного года либо без такового с лишением права занимать определенные
должности либо заниматься определенной деятельностью на срок до двух лет или без такового.

2. Те же деяния, совершенные группой лиц по предварительному сговору или организованной
группой, -
наказываются штрафом в размере от трехсот тысяч до пятисот тысяч рублей или в
размере заработной платы или иного дохода осужденного за период от двух до трех лет, либо
принудительными работами на срок до пяти лет с лишением права занимать определенные
должности или заниматься определенной деятельностью на срок до трех лет или без такового, либо
лишением свободы на срок до пяти лет с лишением права занимать определенные должности либо
заниматься определенной деятельностью на срок до трех лет или без такового.

Комментарий к Ст. 185.4 Уголовного кодекса

1. Общественно опасное деяние представлено четырьмя альтернативными формами.

Первая - незаконный отказ в созыве или уклонение от созыва общего собрания владельцев ценных бумаг (см. ст. 47, 55 Федерального закона от 26 декабря 1995 г. N 208-ФЗ "Об акционерных обществах").

Второе деяние выражается в незаконном отказе регистрировать для участия в общем собрании владельцев ценных бумаг лиц, имеющих право на участие в общем собрании акционеров как лично, так и через своего представителя (см. ст. 57 Федерального закона "Об акционерных обществах").

Третья форма - проведение общего собрания владельцев ценных бумаг при отсутствии необходимого кворума (см. ст. 58 Федерального закона "Об акционерных обществах").

Четвертая форма - иное воспрепятствование осуществлению или незаконное ограничение установленных законодательством Российской Федерации прав владельцев эмиссионных ценных бумаг либо инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов.

К воспрепятствованию прав владельцев эмиссионных ценных бумаг, например, можно отнести отказ акционеру общества в выплате денежных средств и (или) передаче ему эмиссионных ценных бумаг; отказ в конвертации привилегированных акций определенного типа в обыкновенные акции или привилегированные акции иных типов по требованию акционеров, если она предусмотрена уставом общества. Воспрепятствованием осуществлению или незаконным ограничением установленных законодательством прав владельцев инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов (см. Федеральный закон от 29 ноября 2001 г. N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах") следует признавать: отказ созыва общего собрания для решения вопроса о передаче прав и обязанностей по договору доверительного управления паевым инвестиционным фондом другой управляющей компании; нарушение формы проведения собрания (совместного присутствия владельцев паев или заочного голосования); невключение владельца пая в список лиц, имеющих право на участие в собрании, или невосстановление его в указанных списках после обнаружения пропуска и т.д. Отказ в обмене инвестиционных паев (кроме случаев, предусмотренных законодательством), погашении, своевременной выплате денежной компенсации в связи с погашением инвестиционных паев также может свидетельствовать о незаконном ограничении прав владельцев инвестиционных паев.

2. Уголовная ответственность наступает только в случаях если совершенное деяние было сопряжено с извлечением дохода в крупном размере либо причинило крупный ущерб гражданам, организациям или государству (примечание к ст. 185 УК).

3. Субъективную сторону преступления характеризует умышленная форма вины.

4. Субъект преступления специальный - лица, выполняющие организационно-распорядительные функции в акционерных обществах и паевых инвестиционных фондах.

Второй комментарий к Ст. 185.4 УК РФ

1. Потерпевшими выступают владельцы эмиссионных ценных бумаг либо инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов, чьи права ограничиваются или реализация прав затрудняется, в том числе вплоть до полной невозможности осуществлять эти права.

2. Объективная сторона выражается в:

1) воспрепятствовании осуществлению прав владельцев ценных бумаг;

2) незаконном ограничении прав владельцев ценных бумаг, если эти деяния причинили гражданам, организациям или государству крупный ущерб или были сопряжены с извлечением дохода в крупном размере.

При этом воспрепятствование осуществлению прав владельцев ценных бумаг, в свою очередь, возможно в следующих видах:

1) в незаконном отказе в созыве общего собрания владельцев ценных бумаг;

2) в уклонении от созыва такого собрания;

3) в незаконном отказе регистрировать для участия в общем собрании владельцев ценных бумаг лиц, имеющих право на участие в общем собрании;

4) в проведении общего собрания владельцев ценных бумаг при отсутствии необходимого кворума;

5) в ином воспрепятствовании осуществлению установленных законодательством РФ прав владельцев эмиссионных ценных бумаг либо инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов.

3. Преступление окончено или с момента причинения гражданам, организациям или государству крупного ущерба или в момент извлечения дохода в крупном размере.

4. Субъективная сторона характеризуется умышленной виной.

5. Субъект — любое лицо, в том числе руководители юридических лиц (члены совета директоров, например), представители профессиональных участников рынка ценных бумаг, регистраторы, представители счетной комиссии и т.д.

6. Квалифицирующими признаками выступают совершение преступления группой лиц по предварительному сговору или организованной группой.

Третий комментарий к статье 185.4 УК РФ

Данная статья была введена в УК РФ Федеральным законом от 30 октября 2009 г. N 241-ФЗ. Она направлена на защиту законных интересов и прав владельцев ценных бумаг, владельцев эмиссионных ценных бумаг либо инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов, а также интересов граждан, организаций или государства в сфере оборота ценных бумаг.
1. Диспозиция комментируемой статьи является бланкетной и требует изучения и применения норм Федеральных законов от 22 апреля 1996 г. N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" и от 5 марта 1999 г. N 46-ФЗ "О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг".

2. Структура основного состава по объективной стороне совпадает с составом преступления, ответственность за которое предусмотрена ст. 185.3 УК. Необходимо отметить специфику деяния, которое может быть совершено как путем действия, так и путем бездействия. Воспрепятствование осуществлению или незаконное ограничение прав владельцев ценных бумаг, по мнению законодателя, может быть совершено в следующих формах: незаконный отказ в созыве или уклонение от созыва общего собрания владельцев ценных бумаг; незаконный отказ в регистрации для участия в общем собрании владельцев ценных бумаг лиц, имеющих право на участие в общем собрании; проведение общего собрания владельцев ценных бумаг при отсутствии необходимого кворума.

3. Субъективная сторона характеризуется умышленной формой вины.
Субъект преступления - физическое, вменяемое лицо, достигшее возраста 16 лет.
Квалифицированный состав преступления предусматривает ответственность за деяние, совершенное в соучастии (группой лиц по предварительному сговору или организованной группой).